Model Cheyette - Cheyette model
În finanțele matematice , modelul Cheyette este un model de volatilitate cvasi- gaussian , pătratic , al ratelor dobânzilor menite să depășească anumite limitări ale cadrului Heath-Jarrow-Morton . Impunând o structură specială dependentă de timp funcției de volatilitate a ratei înainte, abordarea Cheyette permite dinamici care sunt markoviene , spre deosebire de modelul general HJM. La rândul său, aceasta permite aplicarea conceptelor standard de evaluare econometrică.
Legături externe și referințe
- Andersen, L. și Piterbarg, V. (2010). „Capitolul 13” . Modelarea ratei dobânzii în trei volume (prima ediție). Atlantic Financial Press. ISBN 978-0-9844221-0-4 . Arhivat din original pe 08-02-2011 . Adus 17-09-2018 .
- Cheyette, O. (1994). Reprezentarea Markov a modelului Heath-Jarrow-Morton (document de lucru). Berkeley: BARRA Inc.
- Chibane, M. și Law, D. (2013). Un model de volatilitate pătratică Cheyette , Risk.net
Acest articol legat de finanțe este un test . Puteți ajuta Wikipedia extinzându-l . |